DETAIL KOLEKSI

Analisis Perbedaan Sebelum Dan Sesudah Pengumuman Informasi Laba Terhadap Reaksi Harga Saham Perusahaan Sektor Perbankan Di Bursa Efek Indonesia 2014 – 2017


Oleh : Fildza Nabila

Info Katalog

Nomor Panggil : 2018_TA_MJ_022164006

Penerbit : FEB - Usakti

Kota Terbit : Jakarta

Tahun Terbit : 2018

Pembimbing 1 : Farah Margaretha

Subyek : Abnormal return;Financial management

Kata Kunci : abnormal return, EMH, EPS, expected return, market model.


File Repositori
No. Nama File Ukuran (KB) Status
1. 2018_TA_MJ_022164006_-Halaman-Judul.pdf 1821.69
2. 2018_TA_MJ_022164006_-Bab-1-.pdf 612.88
3. 2018_TA_MJ_022164006_-Bab-2-.pdf 704.79
4. 2018_TA_MJ_022164006_-Bab-3-.pdf 810.17
5. 2018_TA_MJ_022164006_-Bab-4-.pdf 637.23
6. 2018_TA_MJ_022164006_-Bab-5.pdf 494.32
7. 2018_TA_MJ_022164006_-Daftar-Pustaka-.pdf 508.9
8. 2018_TA_MJ_022164006_-Lampiran-.pdf 1127.93

P Penelitian ini bertujuan untuk menemukan reaksi pasar sebelum dan sesudah pengumuman informasi laba (EPS) dari sisi good news dan bad news. Penelitian ini menggunakan market model yang menerapkan pengukuran expected return secara kuartal di sekitar tanggal pengumuman sebagai ukuran abnormal return. Data penelitian bersifat non-parametrik sehingga metode analisa menggunakan pengujian Wilcoxon rank test. Hasil penelitian menunjukan bahwa ada perbedaan sebelum dan sesudah pengumuman informasi laba dari sisi good news dan bad news. Implikasi manajerial dari penelitian ini menunjukan perbedaan reaksi saham menyebabkan informasi yang diterima pasar tidak di respon dengan cepat, sehingga tidak mendukung bentuk semi-kuat EMH yang mencerminkan respon pasar terlambat dalam menyerap atau menginterpretasi informasi.

T This study aims to find the market reaction before and after the announcement of earnings information (EPS) from the side of good news and bad news. This study uses a market model that applies the expected return measurement on a quarter around the announcement date as an abnormal return measure. The research data is non-parametric so the analysis method uses the Wilcoxon rank test. The results showed that there were differences before and after the announcement of earnings information in terms of good news and bad news. The managerial implications of this study show that the difference in stock reactions causes the information received by the market to not be responded quickly, so it does not support the semi-strong form of EMH that reflects the late market response in absorbing or interpreting information.

Bagaimana Anda menilai Koleksi ini ?